时间：2024-04-02 10:14:24
绪论：在寻找写作灵感吗？爱发表网为您精选了8篇企业风险控制研究，愿这些内容能够启迪您的思维，激发您的创作热情，欢迎您的阅读与分享！
关键词：信托 金融产品 风险 委托人 控制
一、我国信托业风险分析
随着《信托法》及《信托公司管理办法》的出台，我国信托业的发展走上了快车道，许多信托公司迅速推出了大量的信托产品，这些信托产品打通了资本市场与货币市场的隔阂，提供了一种新型的理财方式，受到广大投资者的普遍欢迎。我们在对此感到欣喜的同时，还应对信托业存在的风险进行认真的分析和强有力的控制，以使信托业走上可持续发展之路。
1.信用风险。信托行动中的信用风险是指由于受托人信用存在的不确定性而对其他信托主体人造成损失的可能性。受托人的信用是信托公司经营的生命线，而委托人正是出于对其无比的信任才将自有财产委托给信托公司，而一旦信托公司丧失了信用，那么它也就丧失了存在的基础，就会迅速被市场所淘汰，甚至还会对同业其他企业的信用造成很大的影响。因此，信托公司在经营中一定要坚持诚信原则，努力锻造本企业的金字招牌。
2.流动性风险。流动性风险是指委托人因信托产品流动性的不确定变化而遭受损失的可能性。当前，信托投资公司推出了大量的资金信托计划，这些信托计划一般属于中长期金融产品，但是没有一个可以进行法定交易的平台，这就使其极其缺乏流通性，其流通性甚至远远比不上债券等其他投资工具。一旦宏观经济或金融市场发生较大的变化，委托人就有可能会面临损失。因此，提高信托产品的流动性是信托业一个急迫的课题。
3.投资风险。投资风险是投资收益的不确定性变化给委托人带来损失的可能性。根据信托法规，信托投资公司不能承诺或保证信托产品的收益，而其风险应由信托财产承担。而信托公司往往在投资中追求高回报，管理又缺乏风险控制，造成由于投资项目和合作对象选择不当使投资的实际收益低于投资成本，或没达到预期收益，以及由于资金运用不当而形成风险。如：资金来源利率高于资金运用利率，短期资金来源作长期运用等等。这种状况以往普遍存在于信托投资公司的自营投资和委托投资中，是造成信托投资公司资产质量差的主要原因。
4.财务风险。财务风险是指因财务管理不善而造成的风险。根据信托法规，信托公司应对信托资产与自有资产分开管理，单独核算。我国许多信托投资公司财务管理手段落后，在财务状况发生危机时还全然不知，更没有建立起信托资产与自有资产之间的防火墙，容易引起信托当事人之间的法律纠纷。
5.管理风险。管理风险在信托业中主要是指信托公司的管理不善给其他信托当事人带来损失的可能性。信托公司以往大都属于国有独资的行政性公司，其内部往往没有真正建立起现代企业制度，多数公司没有做到政企分开，在经营过程中受政府干预较大，缺乏科学管理的机制。这种较为弱化的管理模式往往会给委托人及其收益人带来较大的风险。
6.法律风险。指当信托企业正常的业务经营与法规不相适应时，公司就面临不得不转变经营决策而导致的风险。在我国《信托法》已出台，与其相配的制度法规尚不完善，而信托业有着强烈的拓展新业务的冲动，因此在高速发展的信托业与滞后的法规建设之间蕴藏着很大的风险。
二、信托业风险防范与控制
从1998年开始，中国人民银行对信托投资公司进行了清理整顿并重新登记，80多家资产质量较好的信托公司得以保留。在此过程中，国家还出台了一系列的法律、法规对信托活动进行规范和指导。信托业面临着空前的发展机遇，但此时我们更应保持清醒的头脑，认真总结过去的经验教训，充分借鉴西方同行的成功经验，在开拓新业务之前，首先建立一套健全的风险管理机制。
1.健全内部控制机制，防范化解金融风险。“千里之堤，毁于蚁穴。”英国著名的百年银行巴林银行，由于缺乏内控机制，竟然毁于一个普通交易员之手。我国当前处于市场经济发育初期，外部环境还没有建立起一套成熟的市场规则体系，在这种条件下，信托投资公司必须勇于从自身做起，建立和健全内部控制机制，从而有效地防范风险，大幅度提高自身的经营管理水平。
（1）全员参与，制定信托机构风险控制制度。建立风险控制机制，首先要制度先行。必须在有利于防范风险的前提下制定业务计划、操作规程和经营管理的各项规章制度。在领导体制上，要充分体现监事会的监督制约职能，对企业管理层的管理、决策活动违规风险进行有效的控制。动员全体员工，充分发现经营活动中各个环节所存在的风险，只有全员参与风险控制，才能把各个部门，各个环节的工作联系起来，上下一致，相互协调，形成一个严格防范风险的工作体系，将防范风险的工作落到实处。
（2）建立信托机构的风险控制机构，落实各级风险控制责任。风险控制作为信托机构的大事，必须要有专业的部门来抓。这个部门应直属总经理管理，并定期向董事会汇报风险管理的工作。通过此部门把企业各部门、各环节的风险控制活动严密地组织起来，并使之责权明确、相互促进、协调统一，严格落实已制定的责任制度，并积极开展风险教育，组织群众性的风险控制活动。
（3）建立内部风险控制机制要以预防为主，保证业务稳健运行。信托机构一旦发生业务风险，后果往往非常严重，轻则会使信誉受到严重的损失，重则会立即导致企业破产倒闭。因此信托机构要对经营风险实行严防死守的态度，把风险消灭在萌芽状态。要实现信托机构内部组织体系的控制、资金交易风险的控制、衍生工具交易的控制、信贷资金风险的控制、基金风险的控制、会计系统的控制、授权授信的控制和计算机业务系统的控制等。全面贯彻内部风险控制制度，确保国家法律、法规和央行监管规章的贯彻执行，确保将各种风险控制在规定的范围之内，确保自身发展战略与经营目标的全面实施，并有利于防弊查错，堵塞漏洞，消除隐患，保证业务的稳健运行。
（4）完善内部控制约束机制，建立合理规范的信托投资公司治理结构。信托企业内部控制的效率取决于其治理结构的合理与健全程度。信托公司治理结构是一种据此对公司进行管理与控制的体系，它规定了公司的董事会、经理层、股东和其他利害相关者的责任与权力分布，并且清楚地说明了决策时，所以遵循的规则与程序。信托企业只有建立起了良好的治理结构，委托人与收益人才会对其树立起高度的信心。股东的基本权利应包括：稳妥可靠的所有权登记办法，可以转让和转移自己的股份；及时、定期地获取公司的有关信息；出席股东大会并投票；选举董事会成员，参与公司利润分红。股东有权参与并了解有关公司重大变化的决定，在良好的公司治理结构中，内部人交易和滥用权利进行自我交易必须受到禁止，利害相关者的合法权益应当受到尊重，在其权益受到侵害时，应有机会得到补偿。利害相关者应当能够得到有关的信息。
（5）建立信托风险基金制度，提高防范系统风险的能力。在银监会的领导和监督下，建立信托业基金制度。各信托机构应按每年实现利润的一定比例提取，专款专存，统一交由银监会管理。当信托机构整体出现系统性风险时，可用此基金挽救陷入经营困境的信托公司。金融风险防范与金融风险补偿是相辅相成的，只有建立了金融防范机制，又拥有金融风险补偿的雄厚经济实力，才能经受起金融风险的考验，从而立于不败之地。
（6）保证信托企业的信息透明度。作为公信力很强的信托企业，应建立起完善的信息披露制度，增强其内部信息的透明度。应当披露的重大信息至少应包括：信托财产的经营情况及财务状况；信托企业自身的经营情况和财务状况；公司的发展战略和阶段目标；公司股份的分布；高级管理人员的基本情况；可预见的风险因素；重大的关联交易及对外担保情况等重大事项。
2.健全信托法规，从外部控制信托业风险。信托业能够健康地发展，必须要以法规来引导。在中国信托业发展的初期，信托立法滞后一直是困扰信托业界的一个极其重要的问题。20多年来，信托业一直在银行、证券、保险的夹缝中生存，始终走不出整顿、发展、再整顿、再发展的怪圈。从这个意义上讲，中国信托业的问题与困境实质上是一种制度性现象和政策性现象。因此，健全法规并与国际接轨是信托业的当务之急。
工程设计行业是通过为客户提供设计劳务而实现盈利的服务性企业，作为现代服务业的一个重要行业，已经逐渐由国家管控变为市场管控。为扩大市场份额，增强企业的核心竞争力，越来越多的企业准备或正在走向资本市场。为了规范财务核算，需要解决一个重要问题，即按照权责发生制原则，采用完工百分比法来确认收入与成本。同时由于分包风险是设计行业面临的且在实际中容易忽视的一个重要风险，直接影响到企业健康发展，因此还需要有效规避分包业务可能引发的经营风险和财务风险。完工百分比法相对于传统的开票确认收入来讲更适合设计企业运用，在一定程度上保证了收入成本配比的有效性，提高财务信息的准确性。但在实际操作过程中，存在各种各样的问题。同时，分包业务管理不当可能会引发一系列的经营风险，直接影响到企业健康发展。因此，本文对工程设计企业运用完工百分比法存在的问题及面临的分包风险进行了分析和探讨，力图识别出设计企业在运用完工百分比法时存在的问题以及企业的分包风险，并找到应对这些问题和风险的措施，使企业更好地运用完工百分比法，提高财务信息质量，完善企业内部控制，有效把控风险，提升企业的核心竞争力，促进企业健康持续发展。
二、运用完工百分比法存在的问题及分包风险识别
1.运用完工百分比法存在的问题。设计行业取得的收入属于提供劳务收入，根据《企业会计准则第14号-收入》的相关规定，企业在资产负债表日提供劳务交易的结果能够可靠估计的，应当采用完工百分比法确认提供劳务收入。完工百分比法是企业在提供劳务时根据完工进度确认收入与费用的一种常用方法。设计企业一般项目周期较长，资金回收期也较长，因此采用权责发生制的原则，用完工百分比法确认收入与成本显得更为合理。这种方法主要通过对合同完工进度的确认来确定收入与成本，确定完工进度时可采用成本法、工作量法和实际测定法三种方法。由于实际测定法需要专业人员进行科学测定，费用高，因此一般采用成本法和工作量法。成本法按累计实际发生的成本占合同预计总成本的比例计算完工进度，要求实际发生的成本能够可靠计量、准确核算，并与完工进度相关，也需要准确的评估合同预计总成本。由于设计行业的特征，不太适合用成本法确定完工进度。这是因为实际设计过程中，项目资源重复利用率高，设计人员的专业化水平、设计项目的复杂程度、绘图质量等因素使传统的人工工时量化衡量变得不再合理；同时由于设计企业主要的成本为人工成本，设计人员的部分薪酬一般在项目完工时才能发放，实际发生的成本不能得到可靠计量。随项目进程项目设计变更、优化等会投入更多的人工成本和其他费用，但是这些成本并不增加设计进度。因此设计企业采用工作量法确定完工进度较为合理，但在实务中也存在一些问题或困难，总结起来主要有以下几个方面：1.1设计工作量确认的依据难以取得。工程设计项目一般分为设计准备阶段、初步设计阶段、施工图设计阶段、审图出图阶段。与施工企业不同，在项目进行中工程设计企业已完成工作量不具备由监理等机构出具完工进度报告的条件。设计项目已完工作量一般由具体负责该项目的设计人员统计，工作量仅来源于企业内部，因此可靠性较低。在实践中由于设计企业处于乙方的被动地位，受合同付款约定和设计内容修改的影响获得甲方的设计进度确认单或相关工作量确认依据比较困难，即便取得进度确认单，也相对滞后，与实际的设计进度也会存在较大的偏差，影响收入计量的准确性。若设计项目存在分包，则进一步增加了设计工作量确认依据的取得难度。1.2项目总成本难以准确预估。按照工作量法进行收入确认，同时应结转与收入相配比的成本，这需要设计企业对单个设计项目总成本进行较为合理准确的估算，由于设计行业的特殊性，一个设计人员可能兼顾多个项目，项目的难易程度、设计变更频率都影响项目成本的归集，实际工作中设计企业很少对单个项目进行完整的成本核算，项目成本的估算数据的准确性难以保证。存在分包业务的企业，其成本控制和核算资料滞后性就更为明显。企业要采用完工百分比法确认收入，需要对项目成本进行精细化管理和核算，由于设计企业项目资源重复利用率高，设计人员的专业化水平、设计项目的复杂程度、绘图质量、设计变更等因素，加大了项目成本管理和核算难度。根据设计企业的特征，需要企业根据以往的经验和数据统计归纳合理的人工工时费用，并建立较为完善的成本管理和核算信息系统，这需要投入较大的人力和财力，对于企业来说是一个较大的挑战。1.3后续工作的不确定性导致成本、完工进度不配比。由于设计业务的特征，有的项目成本投入与完工进度没有严格的对应关系，例如设计完成后的设计维护、设计变更频率较高，会发生额外的人工成本和差旅成本，但是对完工进度并没有产生影响，也不会产生收入的追加。1.4不签合同导致完工百分比法难以运用。设计项目签订的合同是运用完工百分比法的前提，但是在实际中企业设计项目存在不签订合同的情况，或者签订的合同对于付款的约定，没有按照完工进度约定付款比例，这两种情况导致合同总收入无法可靠计量，使完工百分比法无法得以运用。2.设计项目分包业务风险。由于设计项目的复杂性和专业性，设计企业有时会采用分包形式将项目的一部分发包给相应分包方，以获得更加精准、高效的结果。由于更多信息流向企业外部，企业无法掌握，因此分包也变为风险的高发区。目前企业对分包风险的认识还不够完善，认为分包风险管理就是当分包出现风险时才应去考虑的问题，因此日常风险管理中较少涉及，减慢了风险应对速度，也使得风险应对变得低效。本文根据设计企业分包业务特征，识别出分包风险如下：2.1分包方选择不当易引发经营风险。分包方的选择是设计项目分包的前期阶段。大多数设计企业对于分包方的选择流程不够规范，缺乏合格分包方的入围、比选环节，没有制定合格分包方目录及比选规则。对于规模较大的设计项目分包业务没有履行招投标程序，加之设计企业与分包方之间存在严重的信息不对称，分包方为满足自身利益最大化，刻意向设计企业提供误导性的信息，隐藏对自己不利的信息，导致设计企业可能会选择服务较差的分包方，给后期设计项目的分包实施过程带来风险。2.2管控力度不足引发质量、进度风险。在设计项目的实施阶段，容易出现设计质量风险。设计企业对于分包出去的设计项目往往很少参与过程管理，又由于分包方的管理水平参差不齐，在设计质量和设计进度上容易出现一些问题，例如设计方案可实施性差、设计功能不符合要求、设计范围不符合要求、设计不符合规范、设计变更不能实时跟进客户的需求变更、设计进度失控、延期等等，这些问题一方面会导致设计工作无法满足客户需求，无法通过验收，带来经济损失，另一方面由于工程设计质量直接关系到后期施工的质量，因此一旦出现问题,设计企业不但在经济上要承担连带责任,对自身的市场信誉、企业形象等无形资产造成严重的影响。2.3分包方人员胜任能力影响合同履约和效益。设计分包对于设计企业来说可控性较差，其中分包方负责业务的设计人员是最大的不确定因素。分包方设计人员专业胜任能力和设计经验不足、没有充足的时间保障、人员稳定性、职业操守等因素会直接导致设计企业承担较高的风险。一方面人员的专业胜任能力和经验不足、没有充裕的时间保障、稳定性差在很大程度上影响设计项目的有效实施，降低设计质量，使设计进度失控，甚至导致无法按照合同履约。另一方面分包方设计人员不良的职业操守会使他们可能出于利己主义而做出有损于项目正常运行的事情，例如泄露设计企业机密等。2.4合同订立引发的法律风险。在实际中，设计企业关于分包的项目存在不与分包方签订合同、分包合同订立不规范或严重滞后订立合同的情况。在这些情况下设计企业与分包方关于设计质量、设计流程、设计价格、结算流程等关键点仅有口头的承诺，没有合同或具有法律效力的相关约定，一旦出现问题和纠纷，难以分清双方权利义务、依法追究法律责任。
三、针对完工百分比法存在问题的策略及分包风险应对措施
1.针对完工百分比法存在问题的策略。1.1强化进度确认的管理。设计企业应统一签订规范的合同，在合同中明确，各阶段完成的工作内容，提交的成果性文件对应的收费金额，例如合同中约定初步设计方案阶段，设计单位将项目的初步设计方案交付给甲方并通过验收以后，甲方即支付给设计单位初步设计方案对应的设计费用。同时为了及时掌握设计项目的具体进度，设置项目进度管理员，负责统计设计人员上报的项目进度数据，及时与甲方人员进行沟通，及时取得甲方对设计进度的确认资料。同样在分包合同详细约定不同阶段完成的工作成果，并依据方案或阶段图督促甲方单位确认。1.2引入成本管理信息系统以提高数据可靠性。建立以项目工时为基础的项目成本管理系统，根据经验和以往数据统计分析计算人工工时费用，依据不同设计项目预期投入的工时数以及其他成本估计单项成本总预算。引入适合自身情况的成本管理信息平台，若存在分包可以设置分包项目管理板块。设立项目成本核算管理部门，对设计项目成本进行管理和控制。充分运用成本管理信息平台，由设计员根据项目进度填报项目工时，逐级审批，达到对项目进度和过程管理进行有效控制的目的。项目完工后，将项目进行过程中预估的总成本与实际发生的成本进行比较和分析，不断更新完善项目管理系统数据。1.3合理预计项目后续维护成本。对已完设计项目，收集信息，合理判断项目成本的完整性，对于预计产生的后续维护等费用应进行合理的估算，保证项目成本的完整和可靠性。1.4订立合同为财务核算提供基础保障。签订设计业务合同是运用完工百分比法进行财务核算的基础，所以必须规范订立业务合同，在合同中明确约定设计进度和付款金额。合同的订立也是保证双方权利义务的载体，形成法律上的相互约束，使双方的合作做到有据可依。2.分包风险应对措施。2.1制定比选规则，规范选择分包方。制定详细的分包方入围比选流程，综合考虑资质等级、以往设计质量、进度保证、人员素质、服务反馈以及价格收费等内容，建立规范的分包方比选标准，定期更新合格分包方目录。在实际选择分包方时，慎重、全面地对合格分包方进行比选，确定最优的分包方。根据自身情况确定公开招投标的范围和标准，对于达到一定规模的项目采用公开招标方式确定分包方。2.2注重质量管理，增强管控深度。加强分包项目实施过程中的质量控制和进度管理，可专门安排人员直接参与设计项目的管理。通过工作周报、质量例会等形式，了解项目设计进度，实时了解甲方在设计方面的需求。对项目设计中遇到的难点问题，及时进行现场的指导。要求分包单位人员定期交付可量化的成果资料，组织专业人士对设计图纸的关键节点进行设计质量的复核，并以书面形式反馈分包方，并监督修改完善。2.3重视人员管理，强化过程管控。对分包方人员综合素质、胜任能力、以往项目经验、公司质量复核流程等进行详细了解，判断其是否具备胜任能力，分包方是否有完善的复核程序，设计质量是否能得到有效控制。组织项目培训，要求设计人员制订详细的设计进度时间表，并督促完成。要求分包企业人员备份，以备不时之需，在设计人员变动时监督做好交接工作；及时收集整理设计资料和各阶段设计成果，减少对相关人员的依赖。2.4规范订立合同做到有据可依。与分包方签订规范的分包合同，在合同中对于设计质量、设计流程、设计价格、设计人员管理、结算流程等关键点做出相关条款的规定，一旦出现纠纷，使企业利益有所保证。
四、结语
综上所述，设计企业在运用完工百分比法时，针对设计工作量确认依据难以取得、项目总成本难以准确预估、后续工作的不确定性导致成本与完工进度不配比、不签合同导致完工百分比法难以运用等问题，以及分包业务中存在风险：分包方选择不当易引发经营风险、管控力不足引发质量和进度风险、分包方人员胜任能力影响合同履约和效益、合同订立引发的法律风险，可以通过强化进度确认的管理、引入成本管理信息系统以提高数据可靠性、合理预计项目后续维护成本、订立合同为财务核算提供基础保障、制定比选规则和规范选择分包方、注重质量管理和增强管控深度、重视人员管理，强化过程管控、规范订立合同做到有据可依等措施更好地运用完工百分比法和有效规避分包风险，规范企业会计核算，促进企业健康发展。
作者:李振洁 单位:中国纺织工业联合会
参考文献：
[1]企业会计准则第14号——收入[S].中华人民共和国财政司.
【题目】 【第一章】信托理财公司风险防范探析绪论
【第二章】信托风险管理理论基础
【3.1】信托公司内控体系现状
【3.2-3.3】信托公司风险管理与净资本管理现状
【第四章】信托公司风险管理现状存在的问题
【关键词】自主创新 风险控制 企业
一、企业风险分类
现代企业在成长发展经营的过程中，各种风险伴随其中。了解如何有效控制风险，避免因风险给企业带来经济损失至关重要。国资委的《中央企业全面风险管理指引》对企业风险的定义是：未来的不确定性对企业实现其经营目标的影响。通过多年来对企业的经营的研究，将企业风险分为以下三类。
（一）决策风险
决策风险是指在企业决策活动中，由于主、客体等多种不确定因素的存在而导致决策活动不能达到预期目的的可能性及其后果。决策风险在每一个层次上都会发生，但对企业的影响和危害程度不同。高层次发生的风险，影响面大，危害严重，持续时间长，如企业对外投资决策发生的风险。低层次发生的风险，影响面和危害性相对较小，持续时间较短，如某项闲置固定资产处理发生的风险。
1.执行风险
执行风险是指企业对国家法规、企业管理制度以及相关决策等不执行或执行不到位而可能带来的未来损失。规章制度一旦出台，能否取得理想效果，关键取决于执行层面。任何不执行、乱执行或执行过程中擅自改变制度内容的行为，都会引发执行风险。
2.监督风险
监督风险，指由于监督管理不到位而使企业遭受损失的可能性。监督风险形成的原因众多，监督权利不落实、监督机制不健全、外部监督不到位、内部监督形同虚设都可能引起监督风险，造成企业内部控制的失灵。
二、企业自主创新的重要性
随着社会的发展和竞争的日益激烈，企业之间的竞争也不仅仅局限于产品质量以及价格的竞争。利用现代科学技术创造新产品来提高企业的核心竞争力是企业持续发展的目标，因此，提高企业的自主创新能力至关重要。结合企业风险控制的管理，研究开发、技术投入、信息技术运用等自主创新因素成为影响企业内部风险的重要因素。
自主创新过程的复杂性、动态性和多变性决定了其高风险性的特点，假如企业对创新风险因素认识不到位或者没有足够的力量加以控制，就可能会使企业遭受巨大损失，成为制约企业发展的内部风险因素。为了避免和减少损失，将威胁转化为利于企业发展的机会，企业需要了解和掌握自主创新风险的影响因素，对风险进行识别，进而采取有效的预防和控制措施，进而提高自主创新的成功。
三、自主创新与企业风险控制
通过上文对企业风险和自主创新的简单概述，可以看出自主创新对企业的风险控制有着至关重要的影响。充分利用自主创新增强企业的竞争力，同时兼顾企业的文化发展和员工自身能力的提升，有效提高企业内部控制和风险防范意识，能够使企业长久稳定的发展。
为了使企业的自主创新成为有利于企业发展的因素，促进企业的优势，消除企业的劣势，扩大企业抓住机会的可能性，提升企业防范威胁的能力。笔者认为企业需要在以下几个方面加强管理：
（一）自主创新与企业文化相结合
一个企业在发展的过程中，企业文化也需要与时俱进。优秀的企业文化，应该充满着创新和以人为本的激情，赋予进取精神和创造精神，不得过分关注结果，发展创造的过程也许同样重视，这样既可以加强员工创新的热情，也可以使企业在创新中稳步发展，提高企业管理体系的权威，提升企业风险控制的能力。
（二）自主创新与企业实际相结合
企业如果盲目扩大自身规模和业务领域，集中过多的人力财力物力于创新开发，势必会造成内部控制的不平衡，增大企业的风险。因此，企业在发展的过程中，需要结合实际情况，做到投资发展所带来的短期的现金流的回报要足以支撑企业的快速扩张。重视自身的资金链，尽量寻找自己熟悉的业务领域，有效避免企业的资金链紧绷。坚持引进专业人才，发挥人才在企业发展中的重要作用。企业结合自身的情况，充分考虑外部市场环境和内部自身的优劣势，坚持自主创新，可以很大程度上降低企业风险。
新的策略应企业迅速发展的过程中，产品的研发更新要适应企业的发展。针对公司产品更新慢和内控体系薄弱的现状，应当优化管理结构，完善内控体系和绩效制度。其中，内控体系的建立必须具有整体性和适应性，对外要适应国家的宏观经济和产业发展，对内要适应企业的战略规划和发展规模。
（三）同步探索管理和内部控制领域的的创新
企业发展创新的过程中要避免以创造价值为唯一目的，对企业创新要进行全面系统的认识。真正强大的企业在具有强大创新能力的同时，无不同时具有有效的内部控制机制和风险控制机制。企业追求利润最大化是在情理之中，但是没有好的管理秩序，企业的发展也不可能长久。企业在技术产品创新的同时，兼顾管理和内部控制的创新，增强企业的稳定性。
自主创新会给企业带来新的发展机会，创造更多地利润，但同时也不可避免的会让企业承受一定程度的风险。因此，有效地进行风险控制，是保证企业创新成功和长久发展的基本动力，也是企业发展的基础工程，是对企业创新的最好的担保。
四、总结
当前，我国经济迎来了最好的发展机遇。众多企业渴望在创新中求得持续发展，在激烈的市场竞争中有一席之地。为了使企业的创新真正有利于其健康发展，企业必须建立有效的内部控制和风险控制机制，董事会、监事会、审计部门以及企业的管理层需要对创新机制进行充分的考查和评估，既要鼓励研究开发部门积极创新，也要利用科学的管理评价机制对创新机制进行考评，化解因创新带来的各种风险。
参考文献：
[1]张炜，杨选良.自主创新概念的讨论与界定[J].科学学研究， 2006.06
近年来，人们对于企业自身的社会责任产生了质疑，比如环境污染问题和食品安全问题。种种这样涉及社会责任管理的状况使得企业的社会形象加速下滑，企业的发展也会变得举步维艰。这是完全不符合我国可持续发展原则的，对于社会责任风险控制来说，具有很重要的意义。随着十八届三中全会的召开，我国对于企业的社会责任管理中的风险控制也开始加紧了前进的步伐。国务院国有资产监督管理委员会了关于2014年中央企业开展全面风险管理有关工作事项的通知，这就是为了更好地让企业适应国内外形势的变化，不断地提高风险管控能力，确保企业和社会都快速稳步地发展。
早从1990年开始，全世界都开始注意到了企业社会责任管理的重要性，于是掀起了一阵浪潮。世界各国各组织着手制定企业社会责任的管理制度，随之出现一些相关法律给予支持、保护和制约。对企业的社会责任意识有一定的提高作用，让企业更自主地去担当社会责任。企业社会责任这一管理规则发展至今，也遇到了许多麻烦和问题，如2008年的三鹿奶粉事件，到2012的工业松香腿鸭，以及亨氏等洋奶事件，都是企业忽视了社会责任的缘故，这就要付出相应的甚至是更大的代价。正是这些问题，给企业带来了更大更多的社会风险。此外还有环境因素的影响，如2010年英国石油泄漏事件、2004年四川沱江特大水污染案、2005年浙江东阳画水镇化工污染等，一些企业并没有得到确切的环境评估报告，却已经上马开工，存在极大的风险隐患。因此，企业不仅自己要发展，还要带动社会的发展，不要让利益蒙蔽了双眼。
企业的功用就在于它把社会的财富和社会责任联系到了一起。随着我国相关法律法规的不断健全，社会责任开始成为一种义务，是企业不得不去施行的，这不仅是对企业自身的发展负责，还是社会和人民负责。一个企业最好的发展方向就是不需要花费大量金钱来打造社会责任管理，只要在进行社会责任管理工作，就会对企业对社会产生积极效果。比如，在食品安全问题上，加大质量把关的力度就可以大大减少食品的不安全因素；企业不再强制订购纸质资料而采用“电纸书”，将会降低管理成本；对员工的教育采用责任管理，则会提高产品的生产率和生产质量等。中国的企业社会责任管理政策正在缓慢发展，虽然已经意识到了这种社会管理的缺失，却也是力不从心，很多企业都是在无管理、无制度的条件下进行生产的。
正是由于无“规”生产，让企业承担了更大的风险，这种风险让实际情况与预期目标相差甚远。企业在社会责任管理工作中不注重风险控制的现象屡见不鲜，它为企业带来的不仅仅是不利的社会影响和形象的缺失，甚至还会造成致命的伤害。然而，现阶段我国企业并没有完全实施风险管理政策，如风险评估和风险应对。风险管理的建立，让一些隐藏的危险变得不那么可怕，在每一个危险后面总有一个解决办法。这就相当于给企业的生存发展上了一层厚厚的保险。高质量的风险管理系统让更多的企业免于资金和形象损失，也让他们得到了新的发展契机。本文就是基于上述认识，致力于打造智能实用的风险管理技术，让风险与社会责任管理相结合，展开对企业社会责任管理中的风险控制研究，让更多的企业受益于此，从被动执行到主动管理，创造出更适应社会可持续发展的重要管理系统。
二、文献综述
根据企业社会责任管理中的风险控制发展和研究，其研究成果丰硕，给社会和企业的共同进步提供了有力技术支撑。但是其中仍然存在一些不可调和的矛盾，例如，风险控制的研究在我国企业中很少涉及，也没有一个系统性的社会责任管理机制；社会责任管理与风险控制的融合研究不多，难以应用于现阶段多变的社会环境和自身环境。本文的重点就是针对企业社会责任管理中的风险控制的研究，提出实际智能的系统管理体制，为社会和企业共同服务。
三、企业社会责任管理嵌入风险控制
（一）企业社会风险特点 传统意义上的社会风险，是因为社会环境的不利影响而造成的经济损失，比如社会动乱、世界性的经济危机以及社会产业结构的变革等等。然而现价段不仅仅是上述外部原因的控制，还有企业自身的环境影响，像上文中所描述的环境污染问题和食品安全问题，都是由于企业本身所造成的社会恶劣影响，对社会的发展是一种阻碍。本文所讲述的企业社会责任管理，是把企业所面临的风险归结为没有足够重视社会责任的重要性。企业的社会责任是要求承担一定的名誉损失、法律制裁、人才流失、甚至破产的危机。这时企业风险控制的作用就得到了凸显，企业按照与股东、亦或是债权人、供应商之间的合同，建立相互间的权利和责任，为企业的发展提供更好的环境，企业的社会责任管理可以加大企业与外界之间的利益承担关系。另一方面，在社会问题上，提供了很好的保障，在现如今的社会中，“假”产品横行，这是企业社会责任的缺失，风险控制的介入，让企业对于自身产品的质量控制能力提高，避免了不良社会效应的产生，也使得企业更加稳步向前发展。企业借此向供应商、消费者等表示自己的产品是可以信赖的，主动承担其社会责任风险。在多元化的社会环境下，各利益相关者，比如消费者，对于多种多样的生产企业不能准确地达成信任，而企业又纷纷打出可信赖的大招牌。针对这种不对称的结构现状，企业就必须向消费者等提供更为让人信赖的信息，比如承担社会责任风险就是其中一种。
针对以上企业社会责任的研究，来分析现阶段企业社会风险的主要特点，从企业风险的产生原因来看，不外乎是企业为了自身的利益，而忽略了社会责任，给相关利益人造成了直接或者间接的损失。企业的这种自私行为，最终将会自食恶果，承担社会责任风险。从企业风险的承担对象来看，企业社会风险有内外兼有的特性，所谓内外兼有就是指社会责任风险承担的是个人或者组织。随着企业的这种社会责任的发展，企业的治理有着自我完善性，其相关利益人就会发动一切因素来保护自身的合法权益，因此，企业的风险承担的特点会更加浮现。从企业所承担的风险结构来看，具有一定的复杂性。社会责任管理是对相关利益人或者环境进行责任承担，在这个过程中，企业所承担的社会风险的种类也会有所不同。此外，从承担风险的结果来看，企业风险有两重性：一是给企业自身产生了巨大的损失，二是给社会和人们的日常生活造成了不利影响。再者，从企业社会风险控制上来看，这种风险是可以避免的，这就需要控制机制的作用。综上所述，企业的社会责任中风险控制的特征可由图1表示。
（二）企业社会风险控制路径 企业在社会责任管理中是有一定的操作风险的，这种风险为企业带来了许多不利的影响，例如，管理人员的操作不力，以及企业中的业务欺骗等，都让企业的社会风险控制得不到适时的管理。企业社会责任风险的控制，是由多方面的工作所决定的。它控制工作是否顺利进行，都与外界多种因素有关。这种因素包括企业生产经营的模式、企业的员工素质、企业的相关利益人等。因此，社会责任风险控制进入企业课程中，为生产经营过程的质量以及员工工作环境增加了风险保障，从而控制好企业社会责任风险。从企业的相关利益的监管方面来说，政府是在整个过程中的宏观调控者，政府依据国家颁布的相关法律法规，对企业进行有效的监管和约束，在适时的情况下披露企业社会责任管理的信息；人民大众对于企业中的社会风险也有监督的权利。企业只有意识到了外部环境对于企业自身发展的重要意义，才能由以往的被动执行到现在的主动履行，为企业自身的可持续发展做出重大努力。
企业社会责任风险控制不仅仅需要以上路径得以实施，还需要社会道德层面的帮助，文化方面的辅助。中国现代化建设需要道德和文化作为基础，才能稳步向前。有些是法律法规所规定不到的，就需要社会道德评价。比如中小企业的一些小批量掺假产品，并没有对整个社会产生大面积的影响，在法律上没有定性的惩罚，此时就需要道德来评价，用道德标准来约束企业自身的发展。其企业社会风险的控制可如图2所示。
（三）企业社会责任管理中的主要风险 所谓风险，即为在达到预计目标的过程中遇到的所有不确定因素。风险无处不在，时刻影响着企业的经营和管理。由上文中所列举的企业社会风险控制的主要作用源来看，企业可能面临如下不同风险，影响着企业的可持续发展。
（1）企业风险控制的目标不明确。每个企业对其自身的风险控制是不同的，比如钢材生产公司目标是其质量问题，食品公司目标是食品安全问题，因此，企业对于风险控制的定位一定要科学，充分根据自身情况来开展控制工作，同时还要对现阶段社会的主要环境作一个必要的分析。
（2）企业对外部变化没有及时应对。一个企业的发展如果忽视社会责任，会出现非常严重的后果。虽然当前大多数企业已经意识到社会责任管理中风险控制，但是真正能及时发现并且还能及时有效分析的比例并不多。这就使得不少企业错失了应对危机的最佳时机，以至于发生不可挽救的影响。
（3）企业对内无法客观分析。企业内部控制是从20世纪90年代就开始获得企业各界人士的重视，但是仍然存在着不能正确科学分析自身的不足和矛盾。由于受到种种利益的限制，企业的改革也无法顺利进行，这就造成了所实施的风险控制政策无法满足实际情况的需要。
（4）企业的管理不能与时俱进。在企业的发展过程中，会出现思想保守的阶段，也会出现思想政策偏“左”的现象，这就让企业的管理控制无法真正与时俱进，成为了一种空谈。这样一来，就会企业的发展埋下了一颗“定时炸弹”，随时都有可能使企业大厦发生坍塌现象。
早在1999年，国外的学者就提出了企业的战略实施风险是引起风险浪潮的重大导火索。对企业发展的战略实施不到位，或者根本无法定位企业的发展目标，这都是企业在社会责任管理中所要面临的风险。（四）企业社会责任管理中嵌入风险控制的管理机制 企业风险控制的目的是什么，这一点要明确，它在企业的发展历程中占有很大的作用。它的目的就是通过科学的企业改革和企业机制，来保证企业社会责任管理有条不紊的进行，避免潜在风险的发生。企业的利益是与所有相关利益人所决定的，企业生产的产品销售不出去，也就无法获得利益。在现实生活中的外部环境与企业本身内部矛盾的共同作用下促进了潜在危机的发生，因此社会风险控制的管理机制必须改革，并且建立起只能以社会责任管理为基础的风险控制机制。这才是现代化企业的发展方向，同时它也是现实的选择。
我国的社会责任管理的风险控制，借鉴了国外先进的经验，有了迅猛的发展，并且也开始建立一套自己的管理系统。首先，健全现阶段我国法律法规的不足，从企业的外部和内部同时入手，共同治理，在制度上先人一步，做好社会风险管理的坚实基础。其次，建立起特殊通道，让特殊问题特殊对待，使之更有效地解决问题。通过特殊通道，让更多符合条件的企业得到更快地发展，更有效地承担其社会责任，加强社会风险的控制。各个企业协调发展，避免危机重演。最后，企业的监管制度一定要过硬，可以与政府协调建立共同监管制度，对企业社会责任进行引导，并且加大企业社会责任信息的披露，还要建立相对健全的奖惩制度，对表现良好的企业给予政策上的奖励，对表现不好的企业进行停业整顿。
参考文献：
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[关键词]企业财务风险;财务风险评估;财务控制
doi：10.3969/j.issn.1673 - 0194.2015.22.004
[中图分类号]F275 [文献标识码]A [文章编号]1673-0194（2015）22-000-02
随着我国市场经济的快速发展，企业竞争也越来越激烈，各大企业要想稳步发展，就必须做好企业财务评价与控制。虽然很多企业都能意识到财务的重要性，但由于企业发展过程中存在多种不确定因素，使财务也存在许多不确定因素，导致财务对风险评估不到位，企业资金无法正常运转。因此，企业要想在市场竞争中拥有一席之地，就要做好财务风险预防工作和控制工作。
1 企业财务风险相关概述
1.1 财务风险概述
企业财务风险是企业发展中面临众多风险中的一种，在市场经济发展中存在着各种不确定的风险，企业财务活动就是在风险前提下进行的。所谓的企业风险是指企业在发展过程中面临的各种变动和突发事件。财务风险是企业最为常见的风险，是指企业活动中，由于受不确定因素影响，企业实际收益和预期收益产生偏差，导致企业资金紧缺。财务是企业非常重要的一个部门，企业财务活动的不确定性，直接影响企业的收益和发展。
1.2 企业财务风险分类
根据企业财务风险发生原因可将其分为现金性筹资风险和收支性筹资风险。现金性筹资风险是指企业活动中，现金收入低于支出而产生的还款期内不能偿还本息的风险。这种风险是属于企业个别风险，也属于支付风险，对企业长期发展影响并不大，对企业盈利情况也没有直接影响。收支性风险是指当企业收入低于支出的情况下产生的不能偿还债务本息的风险，企业产生收支性筹资风险将会导致企业的净资产减少，在企业负债的情况下，企业亏损越大，企业的还债能力将会越低，会导致企业财务状况越来越差，最终造成企业整体风险，使企业整个债务偿还都受到严重影响。
2 企业财务风险评价与控制现状
2.1 企业财务风险评价
虽然近几年来我国企业风险管理已被列为企业改革的重点工作，但我国企业财务风险评价现状仍不乐观，如审计评价工作的执行力度严重缺乏，评价人员缺乏相关专业素养和操作技能，企业财务控制管理原则不健全等，这些都是影响企业发展的重要因素。还有一些中小企业不能明确划分财务和会计的工作职能，企业没有专门的财务评级，因此，无法保证企业的财产安全，无法保障财务活动的合法性，也无法保障财务的稳定性，直接影响了企业的发展。
2.2 企业财务风险控制现状
由于我国中小企业居多，很多企业领导对财务风险认识不到位，也直接导致企业对财务风险认识不够，整个企业财务管理缺乏决策性和科学性。还有很多企业属于家族性企业，整个财务理念发生偏移而直接导致企业财务管理不当，也给财务风险评估和风险控制带来不便。企业财务风险控制意识严重缺乏，内部也缺乏财务监管人员，企业对财务风险控制工作往往都是风险之后的管理工作，缺乏财务风险预防意识，这些都是我国企业风险控制的现状，也是中小企业很难做大做久的主要原因之一。我国很多中小企业在起初发展都非常迅速，但由于没有完善的财务风险控制机制，最终导致企业破产。
3 企业财务风险表现
3.1 筹资环节
企业在发展过程中，需要大量的资金来保证生产经营活动顺利进行，企业就需要筹措资金，而资金来源不同，这就造成了相应的成本和风险不同。根据筹资标准不同可分为不同种类。其中，根据权益性质的不同分为股权资本和负债，公司负债率越高，股本的收益也会越高，相应的风险也会越大。企业负债就需要承担一定的风险，企业需要根据企业发展情况来制订科学的筹资计划，财务部门需要对流动负债进行管理，提高短期资金的使用效率。
3.2 投资环节
企业在发展过程中，为了提高自身收益会进行投资，投资可选择流动资产和非流动资产。企业在投资的过程中要合理配置流动资产和非流动资产。流动资产包括现金、应收账款、存货以及可交易性金融资产等。流动性资产即可通过投资项目获利增加企业的变现能力，进一步增强公司的偿债能力。但如果获利不足，将会导致企业资金周转紧张。非流动资产包括债券和固定资产等，其投资特点是投资数额大、时间长，存在的风险大，但投资项目正确将会给公司带来巨大收益。
3.3 资金运营环节
根据我国企业发展情况来看，企业在发展过程中流动资产、存货占的比例较大，这样大量的存货压货，导致企业大量的流动资金被占用，且企业还需要对这批存货支付大量的保管费用，造成产品成本上升，利润下降。在存储过程中还会存在一定的损耗，市场变动导致产品价格下降，造成企业亏损，从而产生财务风险。由于现在很多企业为了拓展销售渠道，盲目赊销，在没有了解客户的情况下就直接赊给顾客，导致应收账款过大，很多账款无法收回，直接导致企业资金紧张。
3.4 利润分配环节
企业作为自负盈亏的社会经济组织，在遵守国家相关法律的前提下，可对企业盈利进行自由分配，这要求企业分配盈利需要满足股东的利益和企业的长远发展需要。需要预留一定的资金进行再投资和企业的扩展，预留一定的资金作为财务风险应急资金。企业利润分配不周也是常见的导致财务风险的原因之一，很多股东在挣钱之后，只在乎眼前分配的利益多少，很少考虑企业的长远发展。
4 企业财务风险形成原因
由于企业财务风险在企业发展中受各种因素影响，企业财务风险既有外部原因也有内部原因。企业只有了解了财务风险形成的原因，才能有效进行控制和处理。
4.1 外部原因
企业外部不确定性直接成为企业财务风险的外部原因，外部原因主要包括国家政策、宏观经济环境以及行业竞争等。外部原因带来的财务风险往往是不可预料和难以控制的。
4.2 内部原因
虽然外部原因会给财务带来风险，但财务风险形成的根本原因往往是内部原因。企业基本结构不合理是导致企业财务风险的常见原因，我国企业资本结构不合理，有些企业负债规模大，导致企业风险大，财务负担沉重，不利于企业的持续发展。在企业发展过程中，投资决策不合理也是导致企业财务风险的内部原因之一，投资决策对企业长期发展起着非常重要的作用，企业在发展的过程中，投资一旦出现决策性失误，将会使投资的项目收益减少，造成公司出现资金短缺，给财务带来风险。
4.3 财务管理制度不完善
财务活动和风险是并存的，在进行财务活动时候需要做好风险评估工作，根据企业发展进行全面的评估与计划，细化财务的管理制度。企业在发展时将会需要扩展，需要投资项目，如果财务不能做出正确的计划和风险评估，将会给企业财务带来很大风险。
4.4 企业风险意识淡薄
这也是常见的导致企业财务风险的原因之一，企业领导没有风险意识，盲目发展，会导致财务资金短缺或者企业亏损。因此，在发展的过程中，需要有风险意识，做好风险评估工作。
5 完善企业财务风险与控制对策
5.1 加强企业领导和财务部门的风险意识
造成财务风险的原因虽说是多种多样，但很多风险是由于企业领导的风险意识不够造成的。加强企业领导和财务部门的风险意识，需要从企业领导做起，很多财务部门对风险意识认识不够是由于企业领导的不重视造成的。企业领导是企业的决策者和领导者，是员工效仿的对象，只有领导以身作则，在企业内部形成良好的管理体系。在企业强调风险意识，对能预料的风险要想好风险控制方法，对不能预料的风险，要做好风险的处理工作。只有企业领导有风险意识，才能对风险有预防和控制。因此，加强企业领导和财务部门的风险意识是企业迫在眉睫的工作。
5.2 采取适当的企业风险策略
企业需要建立健全的财务风险预防机制，建立财务风险监测机构。根据企业的发展情况，预估企业可能会出现的风险，例如，企业的产品因为经营不当产生积压，产品质量下降，市场调控引发成本上升等，都需要根据实际情况进行评估，并且能制订出风险控制的方法。调查发现，目前处理财务风险的方法是：回避风险、控制风险、接受风险和分散风险等。能对财务风险加以有效的控制，需要财务管理人员有较强的财务管理能力和知识技能，熟悉企业的发展方向和企业风险产生的原因并能及时对企业风险进行预防和控制。对企业风险能有效控制，需要财务管理人员具备敏锐的观察能力，能及时发现问题并快速做出正确决策的能力。只有财务人员将风险意识渗透到日常工作中，才能及时对企业发展过程中出现的风险做出灵活的反应。
5.3 建立完善的企业风险防御体制
企业在发展过程中，需要建立多元化的企业经营模式和健全的风险预防机制，积极分散企业风险。企业领导者需要根据企业发展情况和特点，及时进行企业风险预防机制的调整。预防企业风险的发生，需要财务做出详细的风险评估报告和详细可行的投资计划，做到尽可能避免企业在融资和投资之间的缺口，保持企业稳定发展。财务管理人员需要有所侧重，对企业财务风险进行评估和分析。总结处理不当或未能预测到的风险原因，吸取教训，并努力向资深财务人员学习，借鉴国内外优秀企业风险防御经验，引进优秀的财务风险防御体系，根据自己企业发展特点，吸取精华，结合我国相关法律和政策建立完善的财务防御体系。完善的风险预防体系包括财务人员能力、风险评估、投资计划评估、风险处理与控制等，企业需要提高对财务风险控制的重视程度。
5.4 进行财务结构的调整和优化
每个企业的发展都会存在各种风险，但很多风险是可预测的，企业需要根据自身的发展特点去建立适合自己企业发展的财务体系，建立完善的财务预算体系、风险预测体系、投资计划体系等，采取针对性的措施规避风险。将财务部门职能细分，强化财务部门各项基础工作，对可预见的风险进行防御。而很多可预见的风险是由于财务内部结构问题造成的，其中包括财务内部结构混乱，财务人员职能分工不明确等。对财务结构进行优化，职能明确化，成立风险评估小组、监督小组、投资项目评估小组、风险控制小组等。
6 结 语
企业发展带动整个市场经济的发展，但随着市场经济的高速发展，企业面临的也是更激烈的市场竞争和挑战。企业面临的风险也会更大，企业如何在这种高速发展的市场经济下可持续发展，这对企业来说是很大的挑战。面临着各种财务风险的增加，企业财务需要做好对财务风险的评估和控制工作，财务管理人员需要不断提高自身的专业技能和职业素质，对企业发展中可能出现的各种风险进行评估，对投资项目进行可行性分析。企业领导也需要加强风险意识，尽可能避免由于内部原因导致风险产生。企业还需要根据自身发展特点，建立完善的风险预防体制，让企业能稳定持续发展。
主要参考文献
[1]梅欢.施工企业财务风险评价研究[D].西安：西安建筑科技大学，2013.
[2]王佳丽.财务诊断中的数据挖掘运用研究[D].南宁：广西大学，2012.
[关键词]中小企业；融资风险；风险分担；信用共同体
doi：10.3969/j.issn.1673 - 0194.2016.06.014
[中图分类号]F276.3；F275 [文献标识码]A [文章编号]1673-0194（2016）06-00-02
1 中小企业融资风险控制机制研究背景
中小企业是我国国民经济的重要支柱，是社会主义市场经济可持续发展的重要基础，更是推动当前“大众创业、万众创新”的基础力量。作为市场经济主体中数量最大、最具活力的群体，中小企业在促进经济增长、增加就业、促进技术创新、增加收入、维护社会稳定、和谐社会等方面发挥着不可替代的作用。如美国将中小企业作为经济的支柱，韩国认为“中小企业是经济增长的发动机”，中小型企业国民经济的重要支柱。我国改革开放30年来，中小企业快速发展，取得了显著成效。据统计，2015年，中小企业占我国企业总数的98%以上，占国内生产总值的60%以上，缴纳的税金超过50%，是解决从村剩余劳动力和高校毕业生就业的主渠道，为广大年轻人提供了丰富多彩的创业机会和舞台。
但是，中小企业在蓬勃发展的同时，也凸显出一系列的缺陷和不足。中小企业规模小、产品质量和科技含量低、市场竞争力和影响力小；中小企业收集分析市场信息的能力弱，无法及时判别经济、金融环境和产业形势变化，抗风险能力弱；由于规模限制和所有权性质的歧视，中小企业融资难度大、融资渠道单一、融资成本高，导致资金严重不足，缺乏发展动力。因而我国中小企业平均生命周期短，死亡率居高不下，破产与替代风险高。特别是2008年全球金融危机之后，我国中小企业的生存状况堪忧。虽然我国政府相继出台了一系列促进中小企业发展的法律法规和政策，如《扶助小微企业专项行动实施方案》（2013年）、《国务院办公厅关于金融支持小微企业发展的实施意见》（2013年）、《中小企业发展专项资金管理暂行办法》（2014年）等，但是融资难、融资风险控制机制不完善仍是制约中小企业发展的瓶颈。基于中小企业在国民经济中的重要地位和作用，必须多管齐下，各方参与，完善中小企业融资风险控制机制，降低融资风险，以促进我国中小企业持续快速健康发展，提高社会资金利用效率。
2 中小企业融资风险控制机制研究文献综述
2.1 国外相关研究
国外关于企业融资的研究主要集中于融资结构理论（也称作资本结构理论）方面。David Durand提出早期资本结构理论，将资本结构理论分为：净收入理论、净经营收入理论和传统资本结构理论。1958年，美国学者Franco Modigliani和Merton Miller提出的MM理论，标志着现代资本结构理论的诞生，该理论认为企业的市场价值与资本结构无关。20世纪70年代以后，随着不对称信息理论的兴起，产生了新资本结构理论，主要包括信号传递理论、成本理论、融资优序理论和金融成长周期理论。
2.2 国内相关研究
近年来，随着中小企业的发展以及对国民经济的突出贡献，中小企业融资难问题也成为国内学术界关注的焦点。戴小平、陈靖认为，中小企业融资过程中的各种风险，制约了企业的发展，因此需要政府、金融机构和社会各界共同防范融资风险。程仲鸣、夏银桂认为要防范和控制融资风险，应从信用环境保证、制度安排和中小企业风险治理机制建设三个方面出发。鲁丹、荣通过对我国银行市场结构、竞争变化等对中小企业融资效率影响的研究，提出解决中小企业融资困境的措施，即在短期内应引导大型商业银行合理的市场竞争，长期则应依靠发展中小银行市场。罗孝云认为我国中小企业的经济地位和融资地位显著不对称，中小企业融资风险大且未得到合理有效控制，是导致中小企业融资困难的一个重要原因，并构建了“三位一体”的风险控制框架：融资者中小企业、资金的主要供给者商业银行、政府监管者。江红艳对我国中小企业融资现状、成因进行了系统研究，并相应提出融资资金需求方的风险防范、融资资金供给方的风险防范以及完善政府政策等方面的措施建议。施郁梅通过比较分析美国、德国、日本等国外中小企业融资与风险内部控制的经验，从基本原则、控制机制、执行力度三个方面提出我国中小企业融资风险内部控制的建议。谷丽通过对沪深两市中小企业板上市公司的实证分析，并从事前规避、事中化解、事后反馈三个角度提出中小企业融资风险控制的政策意见。
从上述文献综述可以看出，中小企业融资风险控制一直是国内外研究的热点，成果颇丰，诸多学者试图从不同角度提出解决我国中小企业融资困境的措施和方法。但从政府补偿性风险分担、信用担保体系、信用共同体等角度出发的研究相对较少，如何从全方位的角度构建控制中小企业融资风险控制机制，促进中小企业的良性和可持续发展，构建和谐的创业孵化平台，是亟待解决的问题。
3 我国中小企业融资现状
由于金融市场的诸多限制、企业自身规模的限制以及所有权性质的歧视，我国中小企业在信贷市场获得资金的难度大、融资难也成为一直困扰中小企业发展的“瓶颈”，而融资风险控制机制不健全反过来又加剧了中小企业融资的难度，如果不合理有效地解决融资风险控制机制问题，很容易使中小企业陷入恶性循环。
3.1 融资渠道单一
从资金来源来说，企业融资可以分为内部融资和外部融资（见表1）。内部融资具有成本低、效率高的优点，是企业融资的重要渠道。中小企业的内源融资在西方发达国家占其总融资比例的比例较高，甚至高达80%。我国中小企业融资也对企业内部融资，特别是小企业，产品的单一企业是如此。但我国与发达国家相比存在显著差异，即发达国家正在积极追求内部融资，我国中小企业是被迫从外部融资转向内部融资。虽然我国中小企业大多是自筹资金，但数额小，不足以支持中小企业的资金需求。我国中小企业融资渠道的融资渠道很多，如国家金融支持、发行股票、民间借贷、银行贷款等。但随着经济体制改革的深化，国家基本取消了对非国有企业的财政支持。由于发行门槛高、股票融资门槛高，中小企业已经基本被拒之门外。由于中小企业贷款风险高、成本高，商业银行对中小企业的“信贷紧缩”“申贷”现象普遍存在。在目前既没有资金支持，而且市场“涨”的情况下，民间借贷成为中小企业资金来源的重要补充，但由于民间借贷是从外部自由的金融监管，类似于资金借由地下黑市，属于非法集资，具有巨大的信用风险，是严格禁止的。
3.2 融资成本高
中小企业融资渠道狭窄，银行信贷是其外源融资的主要方式。但由于中小企业信用等级低，与大型国有企业相比，其借贷成本要高得多，贷款利率远高于大型企业。同时银行发放给以中小微企业为主的“草根型”企业的贷款，一般采取抵押和担保的方式，手续繁琐，且需要支付诸如担保费、抵押资产评估费、资格审查费、年审费等诸多费用，大大增加了中小企业融资的难度和成本。同时，银行对中小企业的贷款审批条件严苛，手续繁杂且审批时间长，无形中增加了中小企业的等待成本。因此许多中小企业为满足资金需求，投向另一种替代融资方式――民间借贷，但由于民间借贷在我国的“非法”性质，风险大、成本高。
4 我国中小企业融资风险控制机制
我国中小企业在融资过程中存在诸多风险，如筹资风险、信用风险、市场风险、政策风险、经营风险等。如果不加以合理规避和控制，势必进一步加剧中小企业融资的难度，阻碍中小企业的长远发展。而要完善我国中小企业融资风险控制机制，可以从信用担保体系、政府补偿性风险分担和信用共同体三个角度“三管齐下”。
4.1 建立并完善信用担保体系
中小企业信用担保是指中小企业信用担保机构和债权人约定的担保方式，为债权人提供担保，担保时（中小型企业）未按合同约定偿还债务，保证人赔偿，承担债务人的责任或者履行债务。中小企业信用担保体系可以有效消除中小企业融资难、融资难、缺乏担保、弥补中小企业信用缺失和分散中小企业融资风险，从而有效缓解中小企业融资难的问题。而政府信用担保体系在建立和完善的过程中，应充分发挥“领导”的作用，为政府资助建立中小企业信用担保机构政策，间接支持中小企业发展。
4.2 实施政府补偿性风险分担机制
为增强市场化金融机构对中小企业融资的信心，政府出台了一系列中小企业融资的补偿政策性措施，如向银行贴息的财政补贴政策、设立中小企业贷款风险补偿专项基金等，政府参与承担中小企业融资的最后风险，构建政府补偿性风险分担机制，不失为缓解中小企业融资困境的有效尝试，具体流程如图1所示。
图1 政府补偿性风险分担机制
政府向银行提供利息补偿，根本目的是在不增加融资风险的前提下增加银行的贷款收益，以鼓励银行向中小企业融资贷款，而向互助担保机构提供风险补偿，鼓励担保机构积极参与对中小企业融资的担保，双管齐下，多方参与，有效控制中小企业的融资风险。
4.3 构建信用共同体
中小企业信用共同体由中小企业构成，共同体内的中小企业通过互助担保或互助联保的联合方式向银行申请贷款，从而提高贷款成功的可能性。互助担保信用共同体是由各成员分别出一部分保证金，组建成专业的担保机构，从而为成员企业贷款提供相应的担保，减少违约风险，降低银行损失，如图2所示。
图2 互助担保信用共同体
注：①信用评级；②申请贷款；③提供担保；④发放贷款；⑤监控；⑥还款，若中小企业违约，由信用共同体代偿并向企业追索
互助联保即团体贷款，即有贷款需求的中小企业联合起来，以团体形式向银行申请贷款，从而分散了单个企业贷款的风险，实现风险分担的内部化。
5 结 语
要解决我国中小企业融资难的问题，需要政府、金融机构和中小企业自身共同努力，三位一体，建立健全融资风险控制机制，有效规避和化解融资风险，以促进中小企业的健康良性发展，增强中小企业在国民经济和社会进步中的战略作用。
主要参考文献
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【关键词】 国有贸易型企业； 财务风险； 控制
一、国有贸易型企业财务风险界定
同一般企业类似，国有贸易型企业财务风险是指在企业经济运行的各项财务活动中，由于企业内外部经营环境变化和各种难以预料或无法事先控制的因素影响，造成一段时期内企业的实际财务收益与预期财务收益出现偏差，而遭受到损失的可能性。主要表现在以下几个方面：
（一）存货风险
1.存货预算风险
存货预算风险是指按照实际预算而进行的储备存货大于市场需求，或超出企业销贸能力之外导致的预算 超出。
2.存货安全风险
许多企业各地分公司的存货仓库采取异地第三方租赁形式，仓库出租方负有监管责任，按照合约规定货物提货出库必须有规范、完备凭证，但可能存在管理疏漏，导致“无凭证（指令单、出库单等）”出库，导致存货安全风险。
3.存货跌价风险
存货跌价风险是指因存货积压和市场变化，致使存货将来的可变现净值低于预期值，甚至有可能低于存货账面价值。
4.客户库存补差风险
货物供应给渠道客户之后，销售方就同一规格商品的销售价格或销售政策发生改变，导致价格改变时点客户尚未出售给用户的该产品库存所给予价格调整的差价补贴。
（二）应收账款风险
1.客户信用风险
客户信用风险主要针对客户资信与背景调查，若信息不完整或失真，客户不履行合同约定的相关条款，产生的纠纷所带来支付货款的风险。
2.资金回笼风险
国有贸易型企业供应商和客户地域分布广、背景复杂，现金、支票、银行汇票等结算量大，为业务的开展导致大量资金回笼风险。
3.担保与抵押提货风险
某些客户因临时资金紧张而采取担保、抵押的方式赊销提货，贸易型企业面临着担保与抵押到期、客户或担保人履行担保与抵押执行难、不履行担保与抵押责任等风险。
4.票据兑现风险
物贸系统客户回款中有巨额的银行承兑汇票和少量商业承兑汇票。银行承兑汇票大量是背书支付，容易出现背书不规范、商业承兑汇票填写要素不全、汇票提示付款期限到期但未到银行兑现托收回款等票据兑现风险。
5.应收账款管理风险
对于应收账款管理，易出现客户应收账款信息反馈不及时、客户对账及客户确认不及时完整、客户账款逾期及跟踪反馈不及时、账款催收措施及方法不到位等问题。
二、国有贸易型企业财务风险诱因分析
我国企业在管理实践中，管理当局往往十分注重战略、人力资源、品牌、经营等传统方面的管理，而风险意识相对比较薄弱，尤其疏于对风险进行控制，具体表现如下：
（一）企业风险控制意识淡薄
我国许多国有贸易企业从成立到发展，在管理上各种政策、制度、管理方法等均习惯依赖于上级企业集团。上级企业集团政策的强制性以及子公司自身管理的被动性和依赖性，造成子公司经营管理层和财务管理人员对财务风险认识不足，缺乏风险防范意识，容易忽视企业潜在风险会带来的经营损失和财务波动损失。
（二）财务风险控制机制缺乏
财务风险的发生具有一定的先兆，因此它具有可预测性。我国企业已经具备建立财务风险控制机制的条件，有些企业虽然建立了控制机制，却没有起到有效的预防控制作用，在财务风险的萌芽阶段没有及时改善企业生产经营，也没有及时处理现有投资以避免更大的损失，没有利用预警信号做出信用决策并对应收账款进行有效的管理，也不能在财务风险发生时及时找出导致财务状况恶化的根源，有的放矢对症下药控制财务状况进一步恶化。
（三）盲目对外投资导致大量投资损失
不少企业利用市场契机，实施并购或拓展外部市场，对外进行大量的投资，这是许多企业做大做强的重要战略举措。但是，由于走向市场经济的经验不足，对项目投资的可行性没有进行系统的调研和周密分析，决策缺乏科学合理性，导致投资项目的经济效益无法达到预期，财务风险日益凸显，造成投资损失。
（四）担保引发财务风险
国有企业具有产权链长和组织结构复杂的特点，其可用的借款和担保主体过多，使得企业可控的金融资源倍增，其扩张对资金的需求日益膨胀，导致企业内部银行信贷规模无限扩张，担保关系复杂度加深，可能会产生许多恶性循环担保。当多个债务风险累积到一定程度，资金链条发生断裂，很可能导致企业陷入财务困境，甚至财务破产。
（五）融资行为引发财务风险
资产负债，在盈利状况下可以扩大盈利规模，在亏损状况下则会加速企业的亏损甚至破产。较高的资产负债率，不仅使得利息成为企业的沉重包袱，更加大了企业的经营风险，致使企业融资风险进一步加大，有可能造成大量的不良债务和公司资产损失。
三、国有贸易型企业财务风险控制的研究意义
（一）有利于提升国家整体经济实力
企业是现代市场经济中最重要的细胞，国际经济的发展及竞争实质是各国企业经济之间的竞争。随着中国经济市场化、全球化的不断推进，大型企业集团在我国社会经济中占据着越来越重要的地位，已逐步成为国民经济的骨干力量和国际竞争的主力军。大型国企的存在和发展对于扩大我国企业整体规模，规避行业风险，增强经济整体实力，提升我国经济的总体竞争能力都具有重要意义。
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